Een obligatie is een vorm van lening waarbij je als belegger geld uitleent aan een organisatie, zoals een bedrijf of een overheid, in ruil voor periodieke rente-uitbetalingen (couponbetalingen) en de terugbetaling van het geleende bedrag (de hoofdsom) op een vooraf bepaalde datum, de vervaldatum.
Waarom beleggen in obligaties?
Obligaties bieden een voorspelbare inkomstenstroom en kunnen helpen met het diversifiëren van je portefeuille.
Wat zijn de kenmerken van obligaties?
- Obligaties kunnen worden uitgegeven door overheden, gemeenten, bedrijven of andere organisaties om kapitaal aan te trekken voor projecten of operaties.
- Als obligatiehouder ontvang je op regelmatige basis (meestal jaarlijks of halfjaarlijks) rente over het geleende bedrag. De rentevoet (couponrente) kan vast of variabel zijn.
- Obligaties hebben een specifieke looptijd, bijvoorbeeld 5, 10 of 30 jaar. Aan het einde van de looptijd betaalt de uitgevende instantie de hoofdsom terug aan de belegger.
- De vervaldatum is de datum waarop de hoofdsom aan de obligatiehouder wordt terugbetaald.
- Obligaties zijn over het algemeen minder risicovol dan aandelen, maar ze zijn niet risicoloos.
De kredietwaardigheid van de uitgevende instantie speelt een grote rol in het risicoprofiel van de obligatie. Obligaties krijgen vaak een rating van kredietbeoordelaars (zoals Moody’s of S&P), die aangeven hoe groot het risico is dat de uitgevende partij niet aan zijn betalingsverplichtingen kan voldoen.
Welke soorten obligaties zijn er?
Soorten obligaties:
- Staatsobligaties: Uitgegeven door overheden, meestal beschouwd als de veiligste vorm van obligaties. Bijvoorbeeld Nederlandse of Amerikaanse staatsobligaties.
- Bedrijfsobligaties: Uitgegeven door bedrijven om kapitaal op te halen voor groei of investeringen. Deze bieden vaak hogere rente dan staatsobligaties, omdat ze risicovoller kunnen zijn.
- Gemeentelijke obligaties: Uitgegeven door lokale overheden om projecten zoals wegenbouw of scholen te financieren.
- Vastgoedobligaties: Uitgegeven door een onderneming voor beleggingen in bestaand onroerend goed of investeringen in bijvoorbeeld projectontwikkeling.
Waar kun je obligaties kopen?
Hieronder een opsomming waar je kunt beleggen in obligaties. In Nederland kennen we de bekendere brokers zoals DEGIRO en Saxo Bank waar je een obligatie kunt kopen. Wil je beleggen in fractionele obligaties dan zul je de grens over moeten. We bespreken Mintos, Bij deze partij kun je al beleggen in fractionele obligaties vanaf €50 per maand.
- Degiro. Investeer in Nederlandse of Amerikaanse staatsobligaties
Gemiddeld 5% rente. - Saxo Bank. Investeren in Nederlandse of Amerikaanse staatsobligaties
Gemiddeld 5% rente - Mintos. Beleggen in fractionele obligaties wereldwijd
Tot max. 10% rente. Min. inleg €50. - Vondellaan vastgoed. Investeer in vastgoedobligatie
Gemiddeld 8,5% rente. Min. inleg €1.000.
Voorbeeld:
Als je een 10-jarige obligatie van €1.000 koopt met een jaarlijkse rente van 5%, ontvang je elk jaar €50 aan rente. Aan het einde van de 10 jaar ontvang je je oorspronkelijke investering van €1.000 terug.
Voordelen van obligaties:
- Stabiel inkomen: Regelmatige rente-uitbetalingen.
- Veiliger dan aandelen: Obligaties hebben in het algemeen een lager risico dan aandelen, vooral obligaties van betrouwbare instellingen.
Nadelen van obligaties:
- Laag rendement: Obligaties bieden doorgaans lagere rendementen dan aandelen, vooral in tijden van lage rentestanden.
- Renterisico: Als de marktrente stijgt, dalen de prijzen van bestaande obligaties, wat betekent dat je obligatie minder waard kan worden als je deze voor de vervaldatum wilt verkopen.
Disclaimer: Dit artikel is geen beleggingsadvies. Beleggen kent risico’s. Je kunt je inleg (deels) verliezen.
